Sistemul de pensii private facultative, cunoscut drept Pilonul III, oferă românilor posibilitatea de a-și suplimenta veniturile la bătrânețe prin contribuții voluntare, spre deosebire de Pilonul II, care este obligatoriu. Potrivit unei analize publicate de Playtech, sumele necesare lunar pentru a obține o pensie privată consistentă variază în funcție de perioada de economisire, un start timpuriu reducând considerabil efortul financiar.
Pilonul III funcționează pe baza unor sume depuse liber de către angajați, lunar sau ocazional, care beneficiază de acumulare pe termen lung și de randamentele investițiilor. Contribuția poate fi făcută direct de către persoana fizică sau prin intermediul angajatorului, banii fiind virați într-un cont individual.
Unul dintre avantajele majore ale acestui sistem este facilitatea fiscală oferită de stat. Astfel, se aplică o deducere fiscală de până la 400 de euro pe an pentru contribuția individuală și încă 400 de euro pe an pentru sumele contribuite de angajator.
Pentru a înțelege efortul financiar necesar, specialiștii au realizat simulări bazate pe un randament anual mediu de 4%–5%, similar cu performanțele istorice ale fondurilor de pensii facultative. Calculele iau în considerare o perioadă de retragere a banilor eșalonată pe 15 ani după momentul pensionării.
În primul scenariu, pentru a obține un venit suplimentar la pensie de aproximativ 500 de lei pe lună, este necesar un capital acumulat de 80.000–90.000 de lei. Dacă economisirea se face pe o durată de 20 de ani, contribuția lunară trebuie să fie de aproximativ 200–230 de lei. În schimb, dacă perioada de contribuție se extinde la 30 de ani, suma scade la 120–150 de lei pe lună.
Pentru o pensie privată mai consistentă, de 1.000 de lei lunar, capitalul necesar la pensionare se ridică la 160.000–180.000 de lei. În acest caz, o perioadă de economisire de 20 de ani impune o contribuție de 400–450 de lei pe lună, în timp ce pe o durată de 30 de ani, efortul scade la 240–280 de lei lunar.
Cel de-al treilea scenariu vizează o pensie suplimentară de 2.000 de lei pe lună. Pentru a atinge acest obiectiv, este nevoie de un capital de aproximativ 320.000–360.000 de lei. Contribuția lunară necesară este de 800–900 de lei pentru o perioadă de 20 de ani, respectiv 480–560 de lei dacă economisirea începe cu 30 de ani înainte de pensionare.
Datele arată clar impactul dobânzii compuse: o perioadă de economisire mai lungă cu 10 ani reduce aproape la jumătate suma pe care o persoană trebuie să o scoată din buzunar lunar pentru a atinge același obiectiv financiar.
Banii strânși în Pilonul III sunt investiți de administratorii fondurilor în instrumente financiare precum obligațiuni și acțiuni. Câștigurile generate sunt reinvestite automat, ducând la capitalizarea sumelor. Fondurile sunt supravegheate strict de Autoritatea de Supraveghere Financiară (ASF), riscurile fiind considerate reduse comparativ cu alte tipuri de investiții.
